Здравствуйте, в этой статье мы постараемся ответить на вопрос: «Коэффициент восстановления (утраты) платежеспособности». Также Вы можете бесплатно проконсультироваться у юристов онлайн прямо на сайте.
Норматив показателя.
Методическое положение, с помощью которого проводится оценка финансового положения предприятий, указывает конкретное значение показателя коэффициента восстановления платежеспособности по балансу.
Если в результате расчетов получается единица (при расчетном периоде в полгода), то это указывает на то, что компания не может реально восстановить собственную платежеспособность.
Если формула коэффициента восстановления платежеспособности по балансу дает в результате значение более единицы, то можно говорить о реальной возможности восстановления платежеспособности.
Формула коэффициента восстановления платежеспособности по балансу и ее расчет дает возможность определить коэффициент восстановления (потери) платежеспособности, в том числе текущей ликвидности, а также способствует прогнозированию дальнейшей деятельности любой компании.
Содержание:
Примеры решения задач
| Задание | Компания отработала со следующими показателями за период: |
Коэффициент ликвидности на начало периода – 0,96, а на конец периода 1,17.
Определить показатель коэффициента восстановления платежеспособности по балансу.
Кв = (Ктек. ликв. + 6 / Т(К тек. ликв. — К тек.ликв. нач.) / 2
К в = (1,17 + 6/12 (1,17 – 0,9)) / 2 = 0,65
Вывод. Мы видим, что коэффициент восстановления платежеспособности по балансу менее единицы. Это говорит о том, что в течение следующих 6 месяцев компания не имеет возможности восстановить свою платежеспособность.
| Задание | Рассчитать показатель коэффициента восстановления платежеспособности по бухгалтерскому балансу компании ООО «Русский дом». |
На начало периода:
Стоимость оборотных активов – 165 000 рублей,
Сумма краткосрочных обязательств – 136000 рублей,
На конец периода:
Стоимость оборотных активов – 142 000 рублей,
Сумма краткосрочных обязательств – 126 000 рублей,
К тек.ликв. = ОА / КО
К тек. Ликв. (начало периода) = 165000/136000 = 1,21
К тек. Ликв. (конец периода) = 142000/126000 = 1,13
Формула коэффициента восстановления платежеспособности по балансу для этой задачи выглядит следующим образом:
Кв = (Ктек. ликв. + 6 / Т(К тек. ликв. — К тек.ликв. нач.) / 2
Кв = (1,13 + 6 / 12 (1,13 — 1,21)) / 2 = 0,545
Сферы применения
Значение коэффициента восстановления платежеспособности в данной ситуации очень велико. Основные направления его применения следующие:
- Прогнозирование финансового состояния компании и составление планов ее дальнейших действий. Для примера, по окончании отчетного квартала бухгалтерский отдел в компании определяет данный коэффициент, далее прогнозирует будущую стратегию развития предприятия и определяет, какие именно товары должны выпускаться фирмой в прогнозе. Если коэффициент низкий, то необходим пересмотр стратегии. Если он высок, то компания выбрала правильную стратегию.
- Аудит обязательств организации по суммам и срокам. Таким образом, исходя из расчетов коэффициента восстановления платежеспособности, можно сделать вывод о том, верно ли предприятие идет в заданном направлении на следующий квартал, будет ли у него возможность заплатить по счетам.
- Партнеры и инвесторы считают более благонадежными предприятия с высоким коэффициентом. Поставщики компании могут не захотеть работать с тем предприятием, у которого данный коэффициент занижен, потому что это означает, что с большой вероятностью рано или поздно фирма не сможет заплатить за сырье. При увеличении показателя поставщики станут более доверительно относиться к предприятию.
- Руководство может оценить, насколько надлежащим образом используются кредиты, насколько реалистично их оплачивать в полном объеме. Если у компании есть займы банков, но в конце квартала значение исследуемого коэффициента уменьшилось, можно сделать только один вывод: кредиты не эффективны и используются неправильно.
При определении платежеспособности фирмы все ее активы делятся на категории по степени срочности.
Категория самых ликвидных активов включает:
– собственный капитал предприятия;
– краткосрочные инвестиции в ликвидные ценные бумаги.
Вторая группа активов по ликвидности состоят из дебиторской задолженности и депозитов в банках.
Коэффициент при утрате
Коэффициент утраты платежеспособности демонстрирует ситуацию, как быстро фирма способна утратить значения своих показателей ликвидности в ближайший период.
Расчетная формула для коэффициента потери платежеспособности может быть представлена так:
Кв = (Ктл к + 3 / T (Ктл к – Ктл н)) / 2, где
T – период отчетности;
3 – норматив платежеспособности для компания;
2 – норматив коэффициента текущей ликвидности.
Ктл н – параметр текущего коэффициента ликвидности в начальный период времени.
Ктл к – реальный показатель текущей ликвидности в конечный период времени.
В случае значения показателя более 1, следует отметить, что компания имеет низкий риск потерять свою способность платить.
Показатель менее 1 означает гарантию того, что компания потеряет платежеспособность в течение платежного периода.
Коэффициенты восстановления и утраты платежеспособности являются очень значимыми в параметрах прогнозирования будущего состояния фирмы.
С экономической точки зрения можно сказать, что основным фактором, влияющим на КВП, является текущая ликвидность предприятия. Текущий коэффициент ликвидности является одним из ключевых показателей, которые в кратчайшие сроки предоставляют информацию о платежеспособности компании.
Существует много факторов, влияющих на коэффициент ликвидности. Основными из них являются:
- Соотношение спроса и предложения на рынке.
- Хорошее управление деньгами.
- Стоимость текущих долговых обязательств.
- Качество производимой продукции.
По какой рассчитывается формуле
Описание рассматриваемого значения отображается в Методическом Положении, на основании которого осуществляется оценка финансового состояния организации и одновременно отрицательное состояние баланса.
В документации также отображается соответствующее уравнение, с помощью которого можно с легкостью произвести необходимый расчет и узнать значение коэффициента.
Пример расчета коэффициента восстановления платежеспособности предприятия
Как уже отмечалось ранее, коэффициент восстановления платежеспособности предприятия показывает на уровень платежеспособности. Рассмотрим ситуацию на конкретном примере.
В течении последнего календарного года уровень ликвидности организации непосредственно на начало периода составляло 0,97, а уже к концу показатель повысился до 1,18.
Применяя указанную выше формулу, произведем все необходимые расчеты:
Кв = 1,18 + 6/12 (1,18 – 0,97) = 0,3528
Если в процессе вычислений значение получается выше 1, то в такой ситуации можно говорить о том, что в организации есть возможность достижения наиболее оптимального финансового положения в течении последующего полугодовалого периода.
Ликвидность
Ликвидность – возможность компании погасить задолженность по займу в сокращенные сроки за счет быстрой реализации активов. Каждая компания имеет свое значение показателя, который периодически уменьшается или увеличивается.
Ликвидность подразделят:
- Срочная – скоростное преобразование в деньги дебиторской задолженности. Расчет коэффициента заключается в определении отношения разницы участвующих в обороте активов и размера долгосрочных задолженностей с долгами учредителей к краткосрочным займам. При значении до 1 компания в компании отсутствует экономическая стабильность. Коэффициент срочной ликвидности помогает судить о вероятности расчета с кредиторами по долгам высоколиквидными активами. Расчет имеет вид:
Кбл = (А1 А2)/(П1 П2)
Нормативное значение для этого вида коэффициента 0,7-0,8.
- Текущая. Рассчитывают в начале и конце периода. Как правило, это отношение общего размера активов к общей производительности компании (обязательств). Коэффициент общей ликвидности применяют для оценки способности погашать взятые займы оборотными активами. Он показывает зависимость различных задолженностей к имеющимся наличным средствам. Формула представляет собой отношение разницы текущих активов, производственных запасов к размеру обязательств в условленном промежутке времени – квартал, год. Коэффициент текущей ликвидности помогает судить о возможности организации рассчитаться по имеющимся обязательствам собственными текущими активами. Формула для расчета имеет вид:
Ктл = (А1 А2 А3)/(П1 П2)
Граничным значением считают 2. Если Ктл больше его, то финансовое состояние в компании стабильно. Оптимальный уровень будет завесить от вида деятельности. При анализе следует опираться не только на нормативное значение, но и средний отраслевой показатель.
Оценка
В качестве источника сведений для анализа платежеспособности выступает бухгалтерский баланс. Одной из основных его целей является оценка активов компании, его обязательств и размера собственного капитала.
Для определения этих показателей необходимо проанализировать структуру имущества и долгов фирмы, установить уровень ликвидности баланса. Кроме этого, следует осуществить расчет и оценку коэффициентов платежеспособности и экономической устойчивости.
Нормальное финансовое состояние компании характеризуется хорошим уровнем возможностей погашать обязательства. О неудовлетворительном положении говорит низкий коэффициент восстановления платежеспособности. Оптимальным считается вариант, когда у фирмы есть свободные для обращения средства на выплату долгов.
Но предприятие может оставаться платежеспособным даже в том случае, если есть возможность реализовать активы для погашения обязательств. При этом у фирмы могут отсутствовать денежные средства.
Бизнес-план финансового оздоровления
Цель: направлен на восстановление платежеспособности и поддержание эффективной деятельности предприятия ( определение путей решения проблемы накопившейся задолженности и дальнейшего развития предприятия), должен быть прежде всего ориентирован на нововведения (инновации). Базируется на выбранной стратегии.
Его задачи:
— Определить основные направления развития предприятия
— Общую эффективность
— выработка программы выживания и развития предприятия;
— составления плана проведения реорганизационных процедур;
— организации управления предприятием в условиях кризиса или перед его наступлением;
— обоснования необходимости и возможности предоставления предприятию финансовой поддержки
Виды:
— по бизнес-линиям (продукция, работы, услуги, технические решения и т. п.);
— по предприятию, в том числе:
— новому или действующему;
— всему предприятию или производственному подразделению;
— для развития или финансового оздоровления.
Для неплатежеспособных предприятий бизнес-план финансового оздоровления должен составляться в обязательном порядке.
Бизнес-план может предусматривать:
Реструктуризацию (рассрочку, отсрочку, списание и т. д.) накопленной задолженности. Предприятие при этом получает возможность нормально функционировать. Этот подход применяется в том случае, если задолженность возникла в связи с отдельными ошибочными решениями руководства предприятия или некоторыми негативными всплесками внешней среды, вероятность повторения которых оценивается как незначительная.
Коэффициент восстановление платежеспособности
Характеризирует, сможет ли предприятие восстановить свою ликвидность за определенный период. Нормативом является 1. Когда коэффициент больше единицы, то у предприятия есть возможность для восстановления ликвидности в необходимый для этого срок, а если меньше, то нет данной возможности. Также существует и нормативный период восстановления – это 6 месяцев. Формула расчета коэффициента:
К.В.П. = (Фактическое значение К.Т.Л. + 6)/Отчетный период в месяц*(Фактическое значение К.Т.Л.+2)/2
Подведем итог
Также существует и метода факторного анализа. Но его обычно не используют для расчета платежеспособности. Он является не эффективным, потому что все значения берут из внешней среды, а не из того, как происходит деятельность предприятия.
Каждый из этих методов имеет свои недостатки. Чтобы иметь более точные расчеты ликвидности и платежеспособности необходимо использовать все эти методы сразу. Тогда появится возможность более эффективно управлять как своими обязательствами, так и денежными потоками предприятия.
Таким образом, все указанные коэффициенты позволяют узнать существует ли возможность покрыть все свои долги за счет имеющихся денежных средств. Узнав как можно рассчитать платежеспособность и ликвидность, предприятие сможет быть готовым к любой из указанных выше ситуаций. В дальнейшем можно будет планировать все имеющиеся показатели и правильно ими управлять.
Фирма подготовится к такому ходу событий и сможет сделать все, чтобы улучшить свое финансовое состояние, чтобы она не оказалась на грани банкротства.
Для того, чтобы правильно рассчитать все показатели необходимо учитывать, чем занимается предприятие, какие условия даны, чтобы покрыть текущие задолженности, сколько существует запасов у предприятия, какой происходит поток денежных средств и как быстро происходит возврат оборотных средств. Также все значения зависят и от того, какая структура пассива баланса.
Похожие записи:
- Как подать жалобу в Конституционный суд РФ
- Как вернуть купленную электромясорубку в магазин
- Детские пособия в Ханты-Мансийском АО (Югра) в 2019 году